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【分析解答题】
假定甲、乙两只股票最近3年收益率的有关资料如下:
年
甲股票的收益率
乙股票的收益率
2004
10%
7%
2005
6%
13%
2006
8%
10%
市场组合的收益率为12%,市场组合的标准差为0.6%,无风险收益率为5%。假设市场达到均衡。
要求:
(1)计算甲、乙两只股票的期望收益率;
(2)计算甲、乙两只股票收益率的标准差;
(3)计算甲、乙两只股票收益率的标准离差率;
(4)计算甲、乙两只股票的B值;
(5)计算甲、乙股票的收益率与市场组合收益率的相关系数;
(6)投资者将全部资金按照30%和70%的比例投资购买甲、乙股票构成投资组合,计算该组合的β系数、组合的风险收益率和组合的必要收益率。
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