注册会计师考试

根据网考网考试中心的统计分析，以下试题在2017/11/19日注册会计师考试习题练习中，答错率较高，为：72%
【分析解答题】w公司准备添置一台设备，该设备预计使用年限为6年，正在讨论是购买还是租赁．有关资料如下：
(1)如果自行购置该设备，预计购置成本1500万元．该类设备税法规定的折旧年限为10年，折旧方法为直线法，预计净残值率为6%．
(2)预计6年后该设备的变现收人为400万元．(3)如果租赁该设备，租期6年，每年年末需要向出租方支付租金280万元．
(4)租赁期内租赁合同不可撤销，租赁期满设备由出租方收回．
(5)该设备每年的维修保养费用为12万元，由出租人承担．
(6)w公司适用的所得税税率为25%，有担保债券的税前利率为8%．
要求：
(1)判断该租赁的税务性质．
(2)针对w公司的“租赁与购买”通过计算作出决策(假设购买设备方案是可行的)．
(3)假设其他条件不变，计算w公司可以接受的最高租金．
，答错率：72%
网考网试题解析：
参考解析：(1)我国税法遵从会计准则关于租赁类型的认定标准，据此分析如下：①在租赁期届满时，租赁资产的所有权不转移；②租赁期占租赁资产税法使用年限的比值=6／10=60%，低于规定的75%；③租赁开始日最低租赁付款额的现值=280 ×(P／A，8%，6)=280×4．6229=1294．41(万元)，低于租赁开始日租赁资产公允价值的90%(]500×90%=1350万元)．因此，该租赁属于经营租赁，租金可以直接抵税．(2)该设备每年的维修保养费用12万元属于租赁替代购买决策的相关现金流量，即对于承租方而言，如果自行购买则维修保养费用需其负担，但如果租赁则维修保养费用应由出租方负担，税后维修保养费用9万元[12×(1一25%)=9万元]属于租赁替代购买决策的相关现金流人量．  ①每年折旧=1500×(1-6%)／10=141(万元) 每年折旧抵税=141×25%=35．25（万元）  ②每年税后租金=280×（1-25%）=210（万元） ③每年税后维修保养费用节约=12×（1-25%）=9（万元）  ④债务税后资本成本=8%×（1-25%）=6%  ⑤第6年年末该设备的账面价值=1500-141×6=654（万元）  第6年年末该设备变现净损失抵税=（654-400）×25%=63．5（万元）  ⑥租赁净现值=租赁的现金流量总现值-购买的现金流量总现值=-210×（P/A，6%，6）-[-1500+（35．25-9）×（P/A,6%，6）+463．5×（P/F，6%，6）]=-1032．63+1044．15=11．52（万元） 计算结果表明，租赁替代购买的净现值大于零，因此,W公司应该选择租赁。  （3）假设每年的税后租金为X,则有：  NPV=-X×(P/A，6%，6)-[-1500+(35．25-9)×(P／A，6%，6)+463．5×(P／F，6%，6)]=0  求得：×=212．34(万元)  每年的税前租金=212．34／(1-25%)=283．12(万元)  所以，W公司可以接受的最高租金为283．12万元．  查看试题解析出处>>